BTC торгується вище $100 000 але настрої змінюються
Біткоїн завершив тиждень вище за ключовий рівень, незважаючи на відкат майже на 8% протягом семи днів.
Закриття сформувалося в районі $105 700 — трохи вище за важливу зону, яка утворилася ще в грудні 2024 року. Аналітики раніше називали її критичною для продовження зростання.
Але картина залишається неоднозначною: на графіку видно розходження між ціною та RSI . Це одна з ознак можливого розвороту. Індикатор сили тренду показав нижчий максимум, тоді як ціна торкнулася історичних піків і почала знижуватися.
Трейдер Jelle зазначив:
«На тижневому графіку зафіксовано ведмежу дивергенцію, плюс формується ретест зверху вниз. Якщо ринок не повернеться вище за чорну лінію — зниження до нижніх рівнів цілком можливо».
Тижневий графік BTC/USD з RSI . Джерело: TradingView
Травень закрився зростанням на 11% і став найсильнішим місяцем за всю історію BTC/USD , незважаючи на відкот під кінець.
Тепер, за даними платформи CoinGlass , основна ліквідність у склянках знаходиться вище, а не нижче за поточні ціни.
Трейдер CrypNuevo у свіжому треді на X зазначив, що саме це може підштовхнути біткоїн до наступного ривку, до ціни $113 000 .
«Ми зрештою туди прийдемо. Ідеальний сценарій: спочатку $100 000, потім $113 000», – написав він.
Карта ліквідацій по BTC . Джерело: CoinGlass
Пауелл знову в центрі уваги
Цього тижня трейдери уважно стежать за двома ключовими факторами — ринком праці та політикою ФРС .
Сильна статистика зайнятості опинилася під питанням після нових даних, які натякнули на уповільнення. Це ставить під сумнів курс ФРС на утримання ставок високому рівні протягом багато часу.
Водночас індекс споживчих витрат (PCE) за квітень вийшов трохи нижче за очікування. Це свідчить, що інфляційний тиск продовжує знижуватися.
“Інфляція сповільнюється, і різниця між ставкою ФРС та індексом PCE зараз максимальна з 2008 року”, – пише трейдингова компанія Mosaic у своєму свіжому звіті The Market Mosaic .
Вони додали:
“Можливо, саме тому Трамп цього тижня викликав Джерома Пауелла – щоб натиснути і підштовхнути до зниження ставок”.
Ймовірності зміни ставки ФРС . Джерело: CME Group
Проте зустріч Дональда Трампа з Пауеллом не змінила настрою ринку, більшість, як і раніше, не вірить у пом'якшення політики ФРС . За даними FedWatch від CME Group , ринок не вірить у зниження ставки як мінімум до вересня.
Пауелл має виступити 2 червня на відкритті конференції до 75-річчя Міжнародного департаменту ФРС у Вашингтоні.
У Mosaic Asset вважають, що послаблення долара на тлі невизначеності навколо мит може зіграти на руку біткоїну.
Індекс долара (DXY) знову опустився нижче 99 , місяць тому він втратив рівень 100 , який тепер став опором.
“Якщо падіння DXY продовжиться, це може говорити про довгострокові побоювання щодо стану американської економіки та фіскальної стабільності”, – зазначають у звіті.
Аналітики Mosaic вважають, що це може посилити позиції золота та BTC .
Індекс долара США (DXY), денний графік . Джерело: TradingView
Потоки від холдерів показують зміну настрою ринку
Відкат біткоїну на 8% від історичних максимумів уже почав змінювати поведінку інвесторів.
Попри утримання рівня $105 000 на тижневому закритті, поточна активність холдерів BTC не дотягує до травневих піків.
У новому звіті аналітики CryptoQuant виділили три ознаки того, що холдери починають знижувати ризики.
«Йдеться про відплив стейблкоїнів з Binance, зниження інтересу з боку довгострокових інвесторів і різноспрямовані патерни накопичення по групах гаманців», — написав аналітик Амр Таха.
За даними CryptoQuant , тільки наприкінці травня відтік стейблкоїнів з Binance перевищив $1 млрд . Це може говорити про бажання трейдерів уникнути ризиків.
«Чистий потік стейблкоїнів – це важливий індикатор ліквідності. Негативне значення вказує на те, що користувачі виводять кошти з біржі», – додав Таха. ТОП-3 найкращих трейдерів Найкращі трейдери за оцінками користувачів
1 ATH Перевірено 4,8 Відгуків (23) Перейти
2 DÈ SKLADCHINA Перевірено 4,7 Відгуків (25) Перейти
3 Elixir Перевірено 4,5 Відгуків (21) Перейти
Чистий потік стейблкоїнів (ERC-20) на Binance . Джерело: CryptoQuant
Паралельно з цим знизилася капіталізація за реалізованою вартістю довгострокових власників біткоїну. Це ті, хто тримає BTC шість місяців та довше.
Реалізована капіталізація відбиває сукупну вартість всіх монет, з ціни останнього переміщення.
Реалізована капіталізація біткоїну серед довгострокових холдерів . Джерело: CryptoQuant
CryptoQuant зазначає, що різкий відтік стейблкоїнів, зниження активності довгострокових власників та нестабільна поведінка різних груп гаманців говорить про те, що ринок перебудовується.
Чи означатиме це паузу в зростанні, консолідації чи новому імпульсі — залежить від того, як швидко в систему повернеться капітал і чи зможуть роздрібні покупці утримати поточний тренд без підтримки з боку інституціоналів.
Кіти почали переглядати стратегію накопичення
Схожа картина спостерігається серед великих власників біткоїну.
За даними CryptoQuant , власники від 1 000 до 10 000 BTC поступово скорочували позиції зі зростанням ціни з $81 000 до $110 000 , розподіляючи активи поетапно протягом усього зростання.
Дані щодо розподілу BTC серед великих власників . Джерело: CryptoQuant
Роздрібні інвестори, навпаки, почали активно скуповувати лише після виходу на нові історичні максимуми, тобто в момент, коли кити вже почали продавати.
Зміни у поведінці китів не залишилися поза увагою. У свіжому звіті від 30 травня аналітики Santiment відзначили очевидні ознаки фіксації прибутку.
«Активність китів поблизу цінових піків часто каже про розподіл. Ми не раз бачили, як різкі сплески транзакцій збігалися з розворотами. Це чудові індикатори розвороту, і останній рух свідчить про те, що кити фіксують прибуток», — йдеться у звіті.
Число транзакцій від великих холдерів BTC . Джерело: Santiment
Також у Santiment радять стежити за настроями на ринку. Вони часто передбачають рух ціни.
“За лічені дні ми бачили, як настрій змінюється від ейфорії до страху, ціна реагує на це практично синхронно”, – підкреслюють аналітики.
Після обвалу майже на 25% всього за два дні індекс страху та жадібності повернувся до зони “жадібності” — зараз він на рівні 64 зі 100 .
Індекс страху і жадібності по крипторинку . Джерело: Alternative.me
Фіксація прибутку може обмежити зростання $120 000
Якщо ринок все ж таки повернеться до активного зростання, аналітики вже називають діапазон, де може сформуватися локальний пік.
Минулого тижня у Glassnode проаналізували рівні потенційної фіксації прибутку на основі співвідношення ринкової та реалізованої капіталізації (MVRV) . Для оцінки використовувалося стандартне відхилення.
«Індекс MVRV показує, наскільки поточна ціна BTC відхиляється від середньої ціни покупки. Це допомагає зрозуміти, коли інвестори перебувають у зоні нереалізованого прибутку», — пояснили аналітики у треді на X.
Зараз біткоїн торгується між +0.5σ ($100 200) та +1σ ($119 400) — у зоні, яка часто передує локальним вершинам.
Індикатор MVRV BTC із зонами стандартного відхилення . Джерело: Glassnode/X
Сценарій, при якому біткоїн утримує $100 000 як підтримку, залишається актуальним.
«Хоча BTC вже близький до зони перегріву, він поки не перетнув позначку +1σ. Саме з неї зазвичай починається активна фіксація прибутку», – зазначили у Glassnode.
До цього моменту ринок, на думку аналітиків, може зберегти потенціал для зростання: інвестори ще не увійшли до фази, коли дохід стає «надто високим, щоб не продати».
Источник: coinspot.io
