Кредитне плече: що це простими словами ❯ Формула розрахунку левериджу на прикладі

Трейдери знають, що з левериджем або кредитним плечем (від анг. “leverage” “ефект важеля”) у розмірі 1:5 інвестор зможе контролювати позицію в $1,000, вклавши всього $200. Інструмент відкриває можливість для спекулятивних торгів зміні цін активів, не володіючи ними.

З огляду дізнаємося, як працює кредитне плече у трейдингу, як зменшити ризики під час укладання угод за допомогою цього інструменту.

Рейтинг найкращих трейдерів на думку відвідувачів сайту

дивитися рейтинг

“Закрили мінімальну угоду +40%…”

“Зараз працюємо в плюс, +1300 $ на місяць..”

“Виходить стабільно виводити по 500-600 $”

Що означає кредитне плече у трейдингу?

Щоб зрозуміти, що за таке кредитне плече в трейдингу простими словами, яке використовується на біржах і називається левериджем, потрібно зрозуміти це передусім механізм для надання позикових коштів на відкриття позиції, яка перевищує його власний капітал.

Трейдер бажає купити акції Apple на $1,000, але в нього в кишені лише $200. Інвестор використовує плече 1:5, а брокер бачачи, що інструмент задіяний вкладником на криптовалютному ринку, додає $800 для доступу вкладника до повної суми.

Щоб зрозуміти навіщо потрібне кредитне плече у трейдингу, потрібно вивчити цілі торгівлі з кредитним плечем, а ними стає заробіток на різниці цін. Якщо акції зростуть на 10%, прибуток інвестора становитиме $100.

Формула розрахунку – $1,000 × 10%.

Збитки можна розрахувати від загальної суми угоди за тим самим правилом. Якщо акції впадуть на 10%, то трейдер втратить $100, і в нього замість $200 залишиться $100.

Як працює кредитне плече?

Багато новачків інвестори хочуть дізнатися, як працює кредитне плече на біржі, на ф'ючерсах. Механізм левериджу будується на маржі – сумі, яку трейдер вносить як гарантію виконання зобов'язань. Клієнт бажає купити 10 000 акцій компанії X за $1 за штуку, використовуючи маржинальну торгівлю. Повна вартість позиції — $10,000, але за плече 1:2 маржа складе $5,000. Брокер надає відсутні $5,000 в кредит.

Якщо ціна акції зросте до $1,2, клієнт заробить $2,000, виходячи з розрахунку $0.2 × 10,000 акцій, подвоївши депозит, але якщо ціна впаде до $0.8, збиток становитиме $2,000, і брокер закриє позицію при досягненні стоп-ауту або рівня мар.

Можна торгувати і без кредитного плеча, такий трейдинг називатиметься неліверованим. Неліверована угода дозволяє використовувати власний капітал без залучення позикових коштів від брокера. Плечо 1:1 означає, що інвестор сплачує повну вартість позиції. Для купівлі 10 акцій компанії по $100 за одиницю вкладнику знадобиться $1,000. Угода вимагає великого початкового капіталу, а й ризик втрат обмежений вкладеною сумою.

При торгівлі без плеча трейдер не отримує позики від брокера. Припустимо, інвестор хоче купити ф'ючерс на індекс S&P 500. Якщо його вартість становить $4,000, то з кредитним плечем 1:40 можна відкрити позицію з депозитом $100. У нелеверованій угоді клієнту доведеться внести всю суму, що дорівнює $4,000. Такий підхід виключає ризик маржин-колу, але й потенційний прибуток буде нижчим.

Щоб глибше розібратися в поняттях маржі, кредитного плеча та стратегіях управління ризиками, ознайомтеся з абеткою трейдингу для початківців.

Порівняння неліверованої торгівлі з левериджем

Для ясності порівняємо неліверовану торгівлю з левериджем:

плече 1:100 збільшує позицію у 100 разів, але вимагає лише 1% від її вартості як заставу;
плече 1:1 чи нелеверована угода має на увазі, що трейдер вкладає максимальну кількість, а саме 100% коштів.

Наприклад, вкладник без кредитного плеча інвестує $5,000 у акції Microsoft без плеча. За ціною $250 за акцію, клієнт купує 20 штук на баланс. Якщо вартість зросте до $300, його прибуток становитиме $1,000 і +20%. Але якщо акції впадуть до $200, вкладник втратить $1,000 і -20%. Ризик дорівнює розміру депозиту — на відміну від операцій із кредитним плечем 1:40, де падіння ціни на 2,5% знищить весь капітал.

Навіщо багато торговців на біржах купують та продають валюту без левериджу:

Мінімізація ризику. Навіть при різких коливаннях ринку, торгуючи без кредитного плеча, він не втратить більше, ніж вкладе, тому що не бере в борг у брокера.
Підходить для довгострокових інвестицій. Без тиску маржі інвестор зможе утримувати позиції стільки тижнів та місяців, скільки забажає.
Простота керування. Не слід відстежувати рівень маржі або побоюватися примусового закриття.

На терміновому ринку, де торгуються ф'ючерси та опціони, леверидж вбудований у структуру контракту. Наприклад, ф'ючерс на нафту Brent може вимагати гарантійного забезпечення лише 5% вартості контракту — це кредитне плече 1:20. Якщо клієнт вибере торгівлю без плеча, йому доведеться внести 100% від суми, що рідко практикується через високі суми.

Поради та рекомендації з торгівлі на терміновому ринку

Рекомендації для тих, хто торгує на терміновому ринку:

використання кредитного плеча 1:1, якщо клієнт-новачок або просто віддає перевагу консервативним стратегіям;
для активів з високою волатильністю таких як криптовалюта, акції зростання, відсутність левериджу знижує психологічне навантаження;
Розмір позиції при торгівлі без плеча безпосередньо залежить від капіталу інвестора.

Неліверовані угоди підходять тим, хто цінує стабільність. Вони показують, як працює кредитне плече у своїй протилежності: ніякого множення прибутку, а й ніяких несподіваних боргів перед брокером.

На яких ринках можна торгувати за допомогою левериджу?

Кредитний леверидж або плече доступні в інвестиціях, криптовалютах, але умови різняться:

Форекс біржі. Трейдери використовують високий леверидж до 1:1,000 через велику ліквідність. Для угоди з EUR/USD на $100,000 при плечі 1:100 потрібно лише $1,000.
Криптовалюта. На криптобіржах на кшталт Binance кредитне плече сягає 1:125 для Bitcoin. Волатильність крипторинка впливає збільшення ризиків маржин-коллов.
Акції Тут брокери пропонують плече 1:5-1:20. Наприклад, при купівлі акцій Amazon з кредитним плечем 1:10 маржа становитиме 10% вартості позиції.
Індекси та товари: S&P 500, золото, нафта. На цих ринках плече сягає 1:10–1:50.

Якщо кредитне плече відкриває доступ до великих позицій, то вибір конкретного ринку повинен ґрунтуватися на вашій стратегії, рівні ризику та розумінні особливостей активу.

Переваги торгівлі із плечем

Торгівля з плечем відкриває доступ до ринків, які є недосяжними для трейдерів з невеликим капіталом. Використовуючи леверидж у трейдингу, клієнт перетворює вклади на інструмент для фінансових операцій, посилює позицію без повного фінансування угоди.

Плюси торгівлі з левериджем:

Доступність. Немає потреби у великому капіталі: з $50 можна відкрити позицію на $500 при плечі 1:10.
Відсутність прихованих комісій. Брокери заробляють на спреді чи свопах, а чи не на відсотках кредит.
Високий потенціал прибутку. Помножуючи прибутковість на коефіцієнт кредитного плеча, що торгується, можна швидко примножити депозит. Наприклад, зростання акції на 5% за плече 1:20 дає 100% прибутку.

Ці переваги роблять кредитне плече незамінним інструментом для короткострокових стратегій та скальпінгу. Чим вищий леверидж, тим суворіше треба контролювати ризики — одна невдала угода може перекреслити всі успіхи.

Ризики торгівлі з кредитним плечем

Використання плеча, навіть за підтримки надійного брокера, перетворює кожну угоду на «прогулянку лезом ножа» — невеликий рух ринку проти позиції може змусити клієнта зазнати збитків.

Мінуси трейдингу з кредитним плечем:

Миттєве руйнування. За фінансового плеча 1:10 падіння ціни активу на 10% знищить весь депозит.
Маржин-колл. Якщо збитки з'їдять заставу, то брокер примусово закриє позицію.
Обмежений вибір активів. Недоступне для низьколіквідних активів або IPO.
Процентні витрати. На ф'ючерсах або CFD може нараховуватись своп за перенесення позиції.

Такий підхід вимагає холодного розрахунку від вкладника, оскільки без чіткого плану управління ризиками в економіці навіть найперспективніші угоди з кредитним плечем можуть обернутися боргами перед брокером.

Висновок

Леверідж – це інструмент, що вимагає дисципліни та аналізу. Він підходить для короткострокових стратегій та досвідчених трейдерів, здатних керувати ризиками. Початківцям краще зосередитися на навчанні та стартувати з невеликих сум.

FAQ

Що таке кредитне плече у трейдингу простими словами?

Це позика брокера, що дозволяє торгувати на суми, що перевищують ваш капітал. Наприклад, при депозиті $100 та плечі 1:10 ви можете відкрити позицію на $1000.

Як вибрати кредитне плече?

Чим менший досвід — тим нижчий коефіцієнт. Для акцій оптимально 1:5, для Forex – 1:30. Враховуйте волатильність активу та розмір стоп-лосу.

Як закрити кредитне плече на біржі?

Достатньо продати актив або закрити позицію в терміналі. Брокер автоматично поверне позикові кошти, а ваш прибуток чи збиток фіксуються.

Источник: coinspot.io

No votes yet.

Please wait...