Solana запускає ф’ючерсні торги
Анатолій Яковенко , співзасновник і очільник Solana , анонсував Percolator — новий протокол децентралізованої торгівлі безстроковими контрактами, розроблений спеціально для екосистеми Solana .
19 жовтня в GitHub виник репозиторій проєкту з технічною документацією, яку Яковенко охарактеризував як «готову до втілення». У ній роз’яснено архітектуру шардованої ф’ючерсної біржі, здатної конкурувати з такими гравцями, як Aster та Hyperliquid .
Поява Percolator стала значущою подією для усієї екосистеми Solana . Попри впевнений розвиток DeFi-сегменту, напрям безстрокової торгівлі все ще поступається конкурентам. Наприклад, Hyperliquid протягом останніх місяців завоював суттєву частку ринку.
Згідно з даними аналітиків, обсяги ф’ючерсної торгівлі на Solana скоротилися на 24,19% за тиждень, а загальний місячний обсяг наразі становить близько 63,24 млрд дол . Це вказує на поступове ослаблення імпульсу.
Ф'ючерсні торгові обсяги на Solana зменшуються, незважаючи на загальне збільшення активності у DeFi-секторі. Джерело: DeFiLlama
На цьому тлі Percolator постає як намагання залучити торговців і постачальників ліквідності, котрі шукають децентралізовану альтернативу CEX .
Percolator здатний вдихнути нове життя в DeFi на Solana на фоні зниження зацікавленості у мемкоїнах
Percolator презентує нову дворівневу структуру, пристосовану під значну продуктивність і гнучкість. В її основі — програма, що регулює заставу, портфельне маржування та маршрутизацію ордерів між «шардами». Кожен із цих “шардів” – це модульний блок під назвою Slab , що виконує роль автономного двигуна торгівлі, керованого постачальниками ліквідності.
Відповідно до документації, Percolator повинен забезпечити швидкість виконання операцій на рівні централізованих бірж завдяки мультишардовій книзі ордерів. Це дозволить здійснювати торгівлю різними парами одночасно, без суперництва за одні й ті ж обчислювальні ресурси.
За словами Яковенка, подібне рішення має усунути перевантаження під час сплесків торговельної діяльності — типову проблему більшості наявних DEX .
«Кожен slab абсолютно ізольований і може розвиватися незалежно. Сукупна ефективність капіталу можна порівняти з централізованими рішеннями, а за рахунок селективної маршрутизації якість виконання може бути навіть вищою», — зазначив Яковенко у технічному описі.
Код проєкту досі на стадії розробки: функції на кшталт валідації акаунтів та поновлення ставок фінансування поки що не втілені, проте головні структури даних вже готові.
За інформацією з репозиторію на GitHub , Percolator близький до стрес-тестів, що може стати важливим етапом для всього DeFi-сегменту Solana .
Анонс відбувся у слушний момент. Solana почала втрачати позиції в одному зі своїх основних сегментів – ринку мемкоїнів. Колись це був вагомий напрям діяльності роздрібних трейдерів у мережі, але в жовтні інтерес до сектора різко знизився після масштабної корекції на ринку.
Лише в середині жовтня з ринку мемкоїнів було виведено понад $28 млрд . Загальна капіталізація таких токенів скоротилася з $72 до $44 млрд , знівелювавши місяці зростання, здебільшого забезпеченого активністю на Solana і BNB Chain .
На тлі падіння діяльності Percolator може стати новою точкою підйому для Solana
На фоні зменшення зацікавленості у мемкоїнах Solana гостро потребує нових джерел зростання. Активність на лаунчпадах мережі також скоротилася: якщо в липні тижневі обсяги торгів досягали $1,5 млрд , то до кінця вересня вони впали до $600 млн .
У цьому контексті Percolator може стати важливою зміною – спробою повернути технологічну перевагу Solana у світі децентралізованих фінансів через вихід на ринок ф’ючерсної торгівлі.
Крім цього, Solana продовжує вдосконалювати продуктивність мережі. Блокчейн нещодавно досяг 623 днів без збоїв – це рекордний період стабільної роботи з моменту запуску у 2020 році, що демонструє технологічну зрілість проєкту.
Подібна надійність може допомогти повернути довіру розробників та торговців, особливо якщо Solana дійсно має намір повернути собі позиції в DeFi . Percolator здатний зіграти у цьому ключову роль.
Обсяг ф'ючерсної торгівлі на DEX перевищив $1,15 трлн – Solana вступає в гру
Сегмент безстрокової ф’ючерсної торгівлі став одним з найбільш швидкозростаючих напрямків у світі децентралізованих платформ. Такі біржі дозволяють торгувати криптоактивами без терміну експірації, з ончейн-розрахунками та цілодобовим доступом до ринку.
За даними DeFiLlama , сумарний місячний обсяг торгів у секторі нещодавно перевищив $1,15 трлн . Це підкреслює швидкий перехід користувачів від централізованих бірж у бік децентралізованих деривативних платформ.
Обсяги ф'ючерсної торгівлі на децентралізованих біржах продовжують зростати. Джерело: DeFiLlama
Провідними гравцями на ринку залишаються Hyperliquid та Aster . Hyperliquid функціонує на власній блокчейн-мережі першого рівня та утримує позиції щодо глибини ліквідності. Відкритий інтерес становить $7,59 млрд , а місячний обсяг торгів – $309 млрд .
Біржа вважається еталоном за швидкістю виконання та якістю обробки угод. У пікові дні цього року вона обробляла до $17 млрд добового обсягу .
Токен платформи, HYPE , має ринкову капіталізацію близько $10,2 млрд . Річний виторг проєкту становить $1,19 млрд , що підтримує сильні економічні показники.
Обсяги торгівлі та показники Hyperliquid продовжують зростати. Джерело: DeFiLlama
Платформа Aster стрімко зміцнює позиції і вважається серйозним конкурентом. Біржа збудована на базі BNB Smart Chain і, за інформацією інсайдерів, пов’язана із співзасновником Binance – Чанпеном “CZ” Чжао . Завдяки мультичейн-підтримці та агресивній системі стимулів Aster активно залучає нових користувачів.
Платформа Aster швидко збільшує обсяги, тимчасово обігнавши Hyperliquid по добової активності. Джерело: DeFiLlama
Нещодавно платформа продемонструвала вражаючі результати: $2,97 млрд річних комісій . За останні 30 днів обсяг ф’ючерсної торгівлі досяг $145 млрд . Більше того, на початку місяця Aster на короткий час обійшла Hyperliquid за денною торгівельною діяльністю.
Percolator здатний змінити розподіл сил на ринку деривативів
Сьогодні Hyperliquid та Aster лідирують у сегменті децентралізованих деривативів, але структура Percolator може привнести в ринок нову змінну.
Використовуючи потужність і низькі комісії мережі Solana , проєкт прагне поєднати ефективність Hyperliquid і модульність Aster – при цьому повністю залишаючись ончейн-рішенням, нативним для Solana .
Те, що Яковенко виклав проєкт у відкритий доступ, говорить про бажання збудувати прозору систему у співпраці з ком’юніті.
Документація включає механізми управління ризиками, у тому числі capability-scoped escrow та атомарну маршрутизацію, які запобігають перевитраті коштів при взаємодії з кількома постачальниками ліквідності в рамках однієї транзакції.
Вихід Percolator також збігся зі зміною потоків користувача між блокчейнами. У липневому звіті VanEck йдеться про те, що Hyperliquid «переманює цінних трейдерів із Solana», пропонуючи простіший і швидший доступ до ф’ючерсної торгівлі.
Якщо Percolator виявиться успішним, це може зламати тенденцію і повернути досвідчених трейдерів в екосистему Solana .
Проте конкуренція залишається жорсткою: Aster і Hyperliquid вже мають міцні позиції, глибоко інтегровані пули ліквідності та зацікавленість з боку інституціоналів.
Источник: coinspot.io
